上周五A股科技股逆勢大跌，引發(fā)了周末市場對科技股過度擁擠、風格切換的討論，不少機構(gòu)認為A股市場風格會出現(xiàn)切換，市場分歧加大。今天盤前日韓股市繼續(xù)新高，A股高開后跳水，半導體、光、pcb等AI硬件方向被砸盤，石油、地產(chǎn)鏈、AI應用等低位板塊走強，早盤科技股方向有一定的修復，但隨著東山精密的跌停，科技股情緒急轉(zhuǎn)直下，AI硬件大跳水。不過，除了AI硬件外，市場表現(xiàn)并不差，超過3700家上漲，166家漲停，算是近期漲停家數(shù)最多的一天了。

今天科技股再度逆勢暴跌，除了周末的機構(gòu)大分歧外，還有一些消息推波助瀾：上海證券報發(fā)文《嚴禁風格漂移！規(guī)模近4000億元，今起調(diào)整！》，然后市場傳出分四批做“風格漂移”整改，但這是明顯的誤傳；然后就是有報道稱PTFE無布方案采用PTFE樹脂涂布膜并添加球形二氧化硅填料替代玻纖布，宏和科技跌停，東山精密也出了小作文股價跌停，宏和科技和東山精密算是AI硬件的龍頭，龍頭跌停嚴重挫傷市場情緒。

對于公募“風格漂移”整改的段子，財聯(lián)社表示是調(diào)基準，并非調(diào)倉。根據(jù)指引，調(diào)整后的基準將更加匹配基金產(chǎn)品定位和實際持倉風格，而不是調(diào)了基準導致調(diào)倉。事實上，監(jiān)管此前就曾多渠道宣導，首先設置一年過渡期，并在一年過渡期內(nèi)要指導行業(yè)機構(gòu)以“盡量調(diào)整基準而不調(diào)倉”原則，做好存量基金的業(yè)績基準調(diào)整工作。

再來看今天的重磅消息：

• 據(jù)報道，美方已對備忘錄條款作出更嚴苛修改并已發(fā)送給伊方，而伊方也將提出自己的修訂意見。這意味著，雙方之間的談判進程將進一步拉長，并令和平前景面臨更多不確定性。與此同時，特朗普周末期間再次強調(diào)他不急，并警告稱，若美伊無法達成協(xié)議，“戰(zhàn)爭部”將介入。

• 6月1日，在GTC Taipei2026大會上，全球AI芯片巨頭英偉達正式宣布進軍個人電腦處理器市場，發(fā)力電腦通用計算芯片市場。英偉達CEO黃仁勛還重點介紹了Vera Rubin架構(gòu)、DRIVE Hyperion自動駕駛出租車平臺等多個新品。

AIPC板塊掀起漲潮，雷神科技、傳音電子、華勤技術(shù)、億道信息、春秋電子、勝利精密等多股漲停。

• 高盛分析師Nelson Armbrust在一份近期研報中指出，在當前的AI服務器物料清單成本構(gòu)成中，MLCC已赫然上升為第三大成本項，僅次于GPU和存儲芯片。在競爭格局方面，針對AI服務器中緊鄰GPU/ASIC的“低壓高容量”MLCC，技術(shù)迭代正朝著“在極端受限的PCB板空間內(nèi)實現(xiàn)極致微型化與超高容值”的雙重維度演進，準入門檻大幅抬升。

• 上周美股AI應用、SaaS企業(yè)服務、云計算、網(wǎng)絡安全四大核心科技賽道迎來全線爆發(fā)。微軟、甲骨文、派拓網(wǎng)絡、CRWD、戴爾、奧多比、Palantir、Snowflake、IBM、Applovin等一眾核心龍頭大漲。

不管是映射還是高切低，A股AI應用板塊也是暴漲，用友網(wǎng)絡、海量數(shù)據(jù)、真愛美家、視覺中國等多股漲停，光云科技、壹網(wǎng)壹創(chuàng)盤中一度漲停。

最后簡單看下盤面，截至收盤，上證指數(shù)跌幅為0.27%，創(chuàng)業(yè)板指跌幅為2.15%，市場成交額縮量不足2.9萬億；港股恒生指數(shù)漲幅為0.86%，恒生科技指數(shù)漲幅為1.65%。

分行業(yè)來看，煤炭、傳媒、美容護理、計算機、紡織服飾等行業(yè)領漲，電子、通信、建筑材料、國防軍工、機械設備等行業(yè)領跌。

近期行情詭異多變，錯綜復雜，市場時不時的蹦出最新國內(nèi)外小道消息，為此我們看財經(jīng)組建了一個高端會員社群，旨在及時傳播最新消息資訊，讓粉絲們第一時間了解資本市場最新動態(tài)，該群需要幾元錢的驗證付費（刷掉廣告黨），有需要的朋友識別下方二維碼，訂閱后添加客服拉進群。

風險提示：

股市有風險，投資需謹慎，本文不構(gòu)成投資建議，讀者需獨立思考